Bâlbele Guvernului la listarea Romgaz

21.10.2013 02:50:00

AUTOR:

GALERIE

Foto
Video

Vineri reprezentanţii Executivului au anunţată că astăzi începe oferta producătorului de gaz. Intrucât prospectul ofertei a fost aprobat abia la sfârşitul săptămânii trecute, iar legislaţia impune cel puţin două zile până la demararea operaţiunilor, listarea va fi amânată pentru marţi.

Oferta prin care statul vrea să vândă 15% din acţiunile Romgaz va începe mâine, o zi mai târziu decât au anunţat ieri reprezentanţii Departamentului pentru Energie, întrucât legislaţia prevede o perioadă de două zile lucrătoare între aprobarea prospectului şi lansarea operaţiunii. Ministrul delegat pentru Energie, Constantin Niţă, şi Gabriel Dumitraşcu, şeful Direcţiei de privatizare din Departamentul Energie al Ministerului Economiei, au declarat vineri că oferta de vânzare de la Romgaz ar putea începe luni. Prospectul ofertei a fost aprobat vineri noaptea de Autoritatea de Supraveghere Financiară (ASF), iar oferta va începe marţi. Legislaţia pieţei de capital prevede perioada de două zile între aprobarea prospectului şi lansarea ofertei pentru informarea investitorilor cu privire la datele din prospect. Oferta va începe marţi, 22 octombrie, şi va dura opt zile lucrătoare, până pe 31 octombrie. Statul vrea să vândă 15% din acţiunile Romgaz la preţuri între 24 şi 32 lei pe titlu, estimând să obţină între 1,38 miliarde lei (311,7 milioane euro) şi 1,85 miliarde lei (415,6 milioane euro), titlurile urmând să fie vândute atât pe Bursa de la Bucureşti, cât şi pe cea de la Londra. Operaţiunea este încheiată cu succes dacă sunt vândute minim 70% din acţiunile vizate. În această situaţie şi dacă acţiunile vor fi vândute la preţul minim, de 24 lei/titlu, statul ar încasa între 971,2 milioane lei (218,2 milioane euro). O tranşă de 15% din acţiuni va fi rezervată investitorilor mici, iar diferenţa de 85% va fi alocată investitorilor instituţionali. Ambele categorii de investitori pot plasa ordine de subscriere atât pentru acţiuni, cât şi pentru GDR-uri (certificate de depozit cu activ pe titlurile din ofertă). GDR-urile vor fi listate la bursa de la Londra şi conferă investitorilor drepturi similare cu cele ale acţiunilor. Micii investitori vor beneficia de discounturi doar pentru primele 10.000 de acţiuni subscrise, nu şi pentru GDR-uri. Pentru ordinele plasate în prima săptămână discountul va fi de 5%, iar din a doua săptămână reducerea va fi de 3% față de preţul final, care va fi stabilit în funcţie de subscrierile investitorilor instituţionali. "Pe tranşa investitorilor de retail, pentru acţiuni, subscrierea minimă este de 100 de acţiuni, iar discountul este oferit pentru primele 10.000 de acţiuni subscrise (pentru fiecare investitor - n.r.). Discountul este 5%, dacă subscrierea este făcută în primele cinci zile, şi 3% pentru ultimele trei zile de ofertă. Preţul GDR-ului va fi calculat prin conversia preţului final de ofertă în dolari la cursul BNR de la închiderea ofertei. Nu vor fi costuri de emitere sau decontare ale GDR-urilor în cadrul ofertei. După începerea tranzacţionării, deţinătorii de GDR-uri vor plăti, însă, comisioane de tranzacţionare şi decontare aferente Bursei de la Londra, precum şi comisioane de custodie şi de conversie a GDR-urilor în acţiuni şi invers", a declarat Dana Mirela Ionescu, preşedintele CA şi directorul general al Raiffeisen Capital&Investment, firmă parte a consorţiului care intermediază oferta.ă În consorţiu se mai regăsesc banca americană Goldman Sachs, Erste şi BCR. Micii investitori vor putea subscrie la preţul maxim, respectiv, la 32 lei/acţiune, iar investitorii instituţionali vor putea plasa ordine oriunde în intervalul 24 - 32 lei/titlu.

Cuvinte cheie: + Bursa, Romgaz, amanare, Nita, Guvern

© Drepturi de Autor (Copyright) - Acest articol este proprietatea Ziarul de Iasi (www.ziaruldeiasi.ro) si este protejat de Legea dreptului de autor si drepturilor conexe (8/1996). Preluarea acestui articol se poate face, potrivit reglementarilor in vigoare, doar în limita a maximum 500 de caractere, urmate obligatoriu de un link directionat catre acest articol! Orice incalcare a acestor prevederi va fi supusa procedurilor pentru intrarea in legalitate si recuperarea daunelor.